蔡志成
- 作品数：11 被引量：4H指数：1
- 供职机构：杭州电子科技大学经济学院统计系更多>>
- 发文基金：国家社会科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理政治法律社会学自动化与计算机技术更多>>
- 经济资本管理在商业银行经营中的应用——基于某商业银行二级分行的实验研究
- 我国商业银行业经过近二十年的快速发展，已经呈现出数量迅速增加、规模急剧扩张的特征，但同时也在经营管理方面暴露出不良资产居高不下、资本严重不足、金融案件频发、经济效益低下等突出问题。特别在资本管理方面，对资本必须覆盖风险、...
- 蔡志成
- 关键词：经济资本管理商业银行银行经营管理信用风险操作风险
- 文献传递
- 基于GARCH模型的配对套利策略研究
- 2014年
- 套利交易即对冲交易,其核心在于对交易标的价差的判断,传统套利策略假设价差在交易期内波动性不变,即标准差为常数。但金融时间序列通常存在异方差效应,本文通过实证发现,利用GARCH模型刻画价差波动,可以较好捕捉交易机会。
- 蔡志成陈威杰
- 关键词：GARCH模型
- 广东省人口老龄化系数预测被引量：2
- 2015年
- 目的掌控广东省老龄化发展进程和变动趋势。方法参照联合国平均预期发展模型,估算广东省2011~2050年平均预期寿命,根据第五次和第六次人口普查数据,基于估算的平均预期寿命,推算广东省老年人口峰值期;以广东省1978~2010年户籍人口数据为样本,构建老年人口预测值满足老年人数峰值期的向量自回归模型,设定低、中、高三种总和生育率方案,利用模型预测广东省2011~2050年的总人数、老年人数和老龄化系数。结果广东省老年人口数将在2048年达到峰值1 920万人,在设定的低、中、高三种总和生育率方案下,老龄化系数依次在2046年、2047年和2048年达到峰值14.84%、15.38%、15.58%。结论为控制广东省人口总量、延缓老龄化进程,应采用该文中介绍的中方案生育政策。
- 蔡志成吕盛鸽
- 关键词：向量自回归模型
- 基于协整分析的统计套利策略研究
- 2010年3月31日，融资融券试点正式推出；同年4月16日股指期货在中国金融期货交易所正式挂牌上市，获得社会各界广泛关注。融资融券业务推出和股指期货上市是中国证券市场发展的里程碑，标志着做空机制正式引入中国证券市场，使投...
- 蔡志成
- 关键词：统计套利主成分分析格兰杰因果检验GARCH模型
- 文献传递
- 数量化投资之先行行业的择时策略
- 2013年
- A股市场确实存在周期小于6的先行行业,目前该策略最佳的先行指标是t-4月的房地产行业收益率,与t月沪深300指数收益相关系数达0.4,正判率也有66.67%。其他先行行业还包括金融服务、餐饮旅游、家用电器和交运设备。
- 陈威杰蔡志成
- 关键词：收益率
- A股市场的增强反转策略研究
- 2013年
- 为提高传统反转策略的投资回报率,笔者尝试性运用经典数据挖掘算法对反转策略进行改进探索。通过K近邻算法来消除单个交易日股价异常的方法计算股票收益率,构造输家组合,形成K近邻增强反转策略方法。
- 陈威杰蔡志成
- 关键词：K近邻
- 基于协整分析的统计套利策略
- 2010年3月31日,融资融券试点正式推出;同年4月16日股指期货在中国金融期货交易所正式挂牌上市,获得社会各界广泛关注。融资融券业务推出和股指期货上市是中国证券市场发展的里程碑,标志着做空机制正式引入中国证券市场,使投...
- 蔡志成
- 关键词：股指期货风险管理
- 文献传递
